美股6月收官，地缘政治缓和推动纳指领涨，标普500收复50日均线。养老金减持引发日内波动，但AI产业链分化延续，半导体设备及连接芯片受资金青睐，存储板块剧烈震荡。
能源板块利润高度依赖油价，黄金避险需求未被提及，铜等工业金属受AI基建支撑但未见明确价格指引。
市场押注7月美联储释放降息信号，但消费品利润率萎缩或延缓政策转向。美伊谈判缓解地缘风险，美元指数承压回落。
AI基础设施投资确定性较强，7月上半月纳指100季节性上涨概率高，但需警惕财报季盈利不及预期风险。
高盛质疑HBM存储涨价持续性，而部分资金押注美光技术迭代反弹；摩根士丹利警告科技股溢价泡沫，与多头形成明显分歧。
未充分讨论企业债务风险暴露、中国长鑫存储技术突破进度、欧洲AI监管政策连锁反应
7月7日SPCX纳入指数被动资金流入、7月美联储议息会议前瞻、Q2科技巨头财报指引、SpaceX债券市场表现、美伊谈判最终协议落地